环保水处理行业研究报告

1. 环保水处理行业概述

废水排放量

随着我国社会经济的发展、城镇化进程的加快以及人民生活水平的提高，我国污水排放量日益增多，历年废水排放总量如下图所示。

图表 1：中国历年废水排放量

来源:国家统计局

由上图可知，近年来我国废水排放总量不断增加，根据行业发展趋势，污水处理行业市场容量将不断扩大，市场前景广阔。随着国家实施节能减排战略、加快培育发展战略性新兴产业，我国污水处理加快培育发展战略性新兴产业，我国污水处理行业的建设规模和服务范围将进一步扩大。

废水治理量

根据国家环保部环境规划院、国家信息中心发布的《2008-2020年中国环境经济形势分析与预测》，在处理水平正常提高的情况下，我国“十二五”和“十三五”期间的废水治理投入（含治理投资和运行费用）将分别达到10,583亿元和13,922亿元；而在既定控制目标

下，“十二五”和“十三五”期间我国废水治理投入将分别达到12,781亿元和15,603亿元。

图表 2：中国历年废水治理量

来源:国家统计局

由上图可知,治理废水项目完成投资2013年仅为125亿元，远未达到“十二五”期间平均年投资水平，未来或有较高的增长。

2.监管体制及法律法规

2.1行业主管部门、监管体制 行业主管部门

环保水处理行业涉及的主管部门有各级环保部门、水利部门以及中国环保产业协会。 各级环保部门中，国务院环境保护行政主管部门主要对全国环境保护工作实施统一监督管理，地方各级人民政府主要对本辖区的环境保护质量负责，对环保企业从事环境工程和环保设施运营的资质进行管理。

水利部门负责按照国家资源与环境保护的有关法律法规和标准，组织水功能区的划分，核准和发放水许可证，审定水域纳污能力，提出限制排污意见。

中国环保产业协会主要开展环保产业发展战略的研究，下设水污染治理委员会，针对水污染治理问题开展行业组合工作。

行业监管体制

环保水处理行业主要是依据国务院各部门分工和《城市规划法》、《水法》、《环境保护法》、《水污染防治法》的规定来实行监督和管理。采取分级和分部门管理体制，即中央、省、自治区、直辖市和县、镇三级分设行政主管部门；城市的独立工矿、企业单位的水污染处理设施由各自行政部门管理，但业务、技术上受同级城市环保、建设部门的指导。

2.2行业主要法律法规 相关法律法规

图表 3：相关法律法规

序号 1 名称 环境保护法 实施日期 1989/12/26 主要内容 保护和改善生活环境与生态环境，防治污染和其他公害，保障人体健康，促进社会主义现代化建设 防治水污染，保护和改善环境，保障饮用水安全，促进经济社会全面协调可持续发展 防止建设项目产生新的污染、破坏生态环境 促进我国建设工程项目管理健康发展，规范建设工程项目管理行为，不断提高建设工程投资效益和管理水平 促进循环经济发展，提高资源利用效率，保护和改善环境，实现可持续发展 2 水污染防治法 2008/6/1 建设项目环境保护管理条例 工程设计资质标准 循环经济促进法 3 1998/11/29 4 2007/3/29 5 2009/1/1

相关行业政策

图表 4：相关行业政策 序号 政策名称 国民经济和社1 会发展第十一个五年规划纲要 全国城镇污水处理及再生利2 用设施建设“十一五”规划 3 2009年节能减排工作安排 2009年 国务院办公厅 2007年 环保总局发改委 2006年 国务院 发布时间 发布部门 主要相关内容 大力发展环保产业，建立社会化多元化环保投融资机制，运用经济手段加快污染治理市场化进程。坚持预防为主、综合治理，强化从源头防治污染，坚决改变先污染后治理、边治理边污染的状况。 “十一五”期间全国城镇污水处理及再生利用设施建设新增投资额3320亿元，其中，城镇污水处理厂升级改造投资120亿元，新增污水处理厂投资540亿元，污水再生利用设施投资102亿元。 新增城市污水日处理能力1000万立方米，全国36个大城市基本实现污水全部收集处理。 关于环保系统4 进一步推动环保产业发展的指导意见 2011年 环保部 在城镇污水处理厂、生活垃圾处理厂和危险废物处置场等设施运营服务中全面引入市场机制，推进环境基础设施服务的社会化运营和特许经营。大力提升环保企业提供环境咨询、工程、投资、装备集成等综合环境服务的能力，鼓励环保企业提供系统环境解决方案和综合服务。 阐明“十二五”期间国家在环境保护领域的目标、任务国家环境保护5 “十二五”规划 2011年 和政策措施。为实现“十二五”环境保护目标，要积极国务院 实施各项环境保护工程（全社会环保投资需求约3.4万亿元），其中，优先实施8项环境保护重点工程，开展一批环境基础调查与试点示范，投资需求约1.5万亿元。 节能环保产业产值年均增长15%以上，到2015年，节能“十二五”节6 能环保产业发展规划 2012年 环保产业总产值达到4.5万亿元。以城镇污水垃圾处理、国务院 火电厂烟气脱硫脱硝、危险废物及医疗废物处理处置为重点，推进环境保护设施建设和运营的专业化、市场化、社会化进程。 “十二五”期间，全国城镇污水处理及再生利用设施建“十二五”全7 国城镇污水处理及再生利用设施建设规划 2012年 国务院 设规划投资近4300亿元。其中，各类设施建设投资4271亿元，设施监管能力建设投资27亿元。设施建设投资中，包括完善和新建管网投资2443亿元，新增城镇污水处理能力投资1040亿元，升级改造城镇污水处理厂投资137亿元，污泥处理处置设施建设投资347亿元，以及再生水利用设施建设投资304亿元。 关于加快发展8 节能环保产业的意见 2013年 国务院 节能环保产业产值年均增速在15%以上，到2015年，总产值达到4.5万亿元，成为国民经济新的支柱产业。 到2020年，全国水环境质量得到阶段性改善，污染严重水体较大幅度减少，饮用水安全保障水平持续提升，地下水超采得到严格控制，地下水污染加剧趋势得到初步9 水污染防治行动计划 2015年 国务院 遏制，近岸海域环境质量稳中趋好，京津冀、长三角、珠三角等区域水生态环境状况有所好转。到2030年，力争全国水环境质量总体改善，水生态系统功能初步恢复。到本世纪中叶，生态环境质量全面改善，生态系统实现良性循环。

3.经营模式

该行业所呈现的经营方式进而其盈利模式主要有以下几种：  EP模式（设备系统集成模式）

电力、石化、煤化工等大型工业的整体配套水处理项目均包含了若干子项目，而客户方

通常在将整体项目通过EPC承包模式发包给承包商总体负责的同时，将这些能够独立拆分的子项目单独进行对外招标，这些子项目基本不涉及土建安装。在该种经营模式下（即EP模式），水处理公司根据客户水处理的需要，通过对客户项目的实地水环境的考察，结合客户工业项目，进行系统设计、设备设计和选型，并采购系统所需设备、定制核心设备和非标设备，并将系统涉及设备按照工艺流程系统组装集成起来，然后经过调试，将整套集成设备作为一个整体出售给客户方。该模式的核心是系统设计和设备集成。  EPC模式（工程承包模式）

对于电力、石化、煤化工等大型工业的整体配套水处理项目和市政水处理项目，通常采取工程承包模式，即承包方受客户委托，承担水处理系统的规划设计、土建施工、设备采购、设备安装、系统调试、试运行等工作，并对建设工程的质量、安全、工期、造价全面负责，最后将系统整体移交客户运行。工程承包模式可以理解为设备系统集成模式的延伸，即在水处理设备系统集成完成后，再附加提供土建安装以及后续建设服务。  BOT模式

BOT模式是由客户与服务商签订特许权协议，特许服务商承担水处理系统的投资、建设、经营与维护，在协议规定的期限内，服务商向客户定期收取费用，以此来回收系统的投资、融资、建造、经营和维护成本并获取合理回报，特许期结束，服务商将水处理系统整套固定资产无偿移交给客户。

综上所述：EPC模式是EP模式的延伸，在后者的基础上增加了土建安装过程，而BOT模式则在EPC模式的基础上再增加了项目的投资及项目运营期的运营管理过程。

4. 前景展望

工业废水、城市污水已经严重影响了我们生活的方方面面，深刻影响着我们的用水安全

和所处的生态环境；与城市相比，长期以来我国农村和小城镇的水污染更为严重，饮用水安全和水污染治理状况更为滞后。在整个世界范围内，有关污水处理的现实问题引起了各国政府的普遍关注和越来越多的政策倾斜。

如今，水处理行业整体而言企业数量众多，行业集中度较为分散，行业整体具备较高的

技术壁垒，尤其工业废水处理等领域的技术要求较高，也是未来众多中小企业脱颖而出的希

望所在。面临行业内包括上市公司在内的国内外大型企业的强力竞争，一些具备深厚的技术储备、较强的技术研发能力和搞笑的经营管理能力的优秀企业有望在众多企业中崭露头角，最终在即将到来的产业整合中不断发展壮大。